La Reserva Federal de Estados Unidos recortó su tasa de interés clave desde su nivel más alto en 23 años, con consecuencias para la deuda de los consumidores y los hogares, los ahorros, los préstamos para automóviles, las hipotecas y otras formas de deuda.
La Reserva Federal anunció recientemente que recortaría su tasa clave en medio punto porcentual (una medida inusualmente grande) del 4,75% al 5%, el primer recorte en más de cuatro años.
El banco central actuó porque confía en que, después de 11 subidas de tipos a partir de marzo de 2022, la inflación finalmente ha caído lo suficiente como para permitir a la Reserva Federal comenzar a reducir los costos de endeudamiento. Mientras tanto, la Reserva Federal ahora ha centrado su preocupación en la salud del mercado laboral. Las tasas más bajas ayudan a respaldar el ritmo de contratación y a mantener el desempleo bajo.
“Los indicadores recientes sugieren que la actividad económica ha seguido expandiéndose a un ritmo constante”, dijo la Reserva Federal en un comunicado. “El crecimiento del empleo se ha desacelerado y la tasa de desempleo ha aumentado, pero sigue siendo baja. La inflación (el control) ha evolucionado aún más”.
Se espera que la Reserva Federal vuelva a recortar los tipos en los próximos meses. La profundidad de los recortes dependerá de la dirección de la inflación y del crecimiento del empleo.
“Es hora de que reevalúemos nuestra política (de tipos de interés) a la luz de los cambios en la inflación”, dijo el presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, en una conferencia de prensa.
“No creemos que lleguemos tarde; “Creemos que es oportuno”, añadió. “Pero creo que se puede tomar como una señal de nuestro compromiso de no quedarnos atrás”.
¿Qué significa para el ahorro un recorte de tipos de la Fed?
Tomar medidas ahora para aprovechar las tasas más bajas, como cobrar un certificado de depósito o refinanciar su hipoteca, “puede tener sentido para algunos, pero no debería verse obligado a cambiar completamente su estrategia financiera debido a las tasas. más bajo.”
“Proceda con precaución y responsabilidad”, añadió Channel, “y no tome decisiones apresuradas basadas en una reunión de la Reserva Federal o un informe económico”.
Con el tiempo, a medida que la Reserva Federal reduzca su tasa de referencia, los retornos para los ahorradores disminuirán.
“Por muy atractivos que sean los rendimientos de los fondos mutuos, es aconsejable no tener demasiado efectivo porque son instrumentos a corto plazo y sus rendimientos son fugaces”, explicó Christine Benz, directora de finanzas personales de Morningstar, una firma de análisis y evaluación. productos financieros. “Los retornos realmente buenos que hemos tenido recientemente podrían disminuir”.
Si no necesita el efectivo de inmediato, puede continuar aprovechando los “muy buenos rendimientos que se ofrecen”, añadió. En ese caso, “los certificados de depósito a largo plazo pueden tener sentido”.
“Las tasas bajas dificultan maximizar los ahorros y mantener el capital cuando las tasas de interés son altas”, dijo Matt Brannon, experto en finanzas personales de MarketWatch Guides, una empresa de revisión de productos y servicios. “Una medida sencilla a corto plazo para proteger sus ahorros es transferir sus fondos a una cuenta de ahorros de alto rendimiento, que ofrece tasas de interés más altas que las cuentas de ahorro tradicionales… Estos tipos de cuentas de ahorro aún pueden ayudar a preservar el capital. altas tasas de interés.”
¿Cómo afectarán los recortes de tipos a la deuda de tarjetas de crédito y otros préstamos?
“Si bien las tasas más bajas son ciertamente algo bueno para quienes enfrentan deudas, la realidad es que los recortes de tasas no harán una gran diferencia para la mayoría de las personas”, dijo Matt Schulz, analista de crédito de LendingTree.
Dicho esto, a largo plazo, los recortes de tasas de la Reserva Federal significan mejores tasas para los prestatarios, muchos de los cuales enfrentan las tasas de interés de tarjetas de crédito más altas en décadas. Según el informe sobre el panorama de las tarjetas de crédito de agosto de la empresa y aplicación de finanzas personales WalletHub, la tasa de interés promedio es del 23,18% para las nuevas ofertas y del 21,51% para las cuentas existentes.
Mientras tanto, “lo mejor que la gente puede hacer para bajar las tasas de interés es tomar el asunto en sus propias manos”, añadió Schulz. “Consolidar sus deudas con una tarjeta de crédito con transferencia de saldo del 0% o un préstamo personal a bajo interés puede afectar su carga de deuda más que casi cualquier cosa que haga la Reserva Federal”.
¿Qué pasa con las hipotecas?
La tasa de referencia de la Reserva Federal no fija ni iguala directamente las tasas hipotecarias. Pero tiene muchos efectos indirectos y los dos “tienden a moverse en la misma dirección”, explicó LendingTree’s Channel.
En particular, las tasas hipotecarias cayeron antes de la reducción planificada por la Reserva Federal.
“Esto demuestra que incluso si la Reserva Federal no hace nada y se mantiene estable, las tasas hipotecarias pueden cambiar”, añadió.
Channel señala que la mayoría de los estadounidenses tienen hipotecas del 5%, por lo que es posible que las tasas deban caer por debajo del promedio actual del 6,46% antes de que muchos consideren la refinanciación.
¿Qué pasa con los préstamos para automóviles?
“Es una buena noticia que las tasas de los préstamos para automóviles estén bajando, pero eso no cambia el resultado final, que es que es importante comparar la tasa del concesionario de automóviles, no simplemente aceptarla. estás en un concesionario”, dijo Greg McBride, analista de Bankrate, una empresa que ofrece herramientas y guías de finanzas personales. “Es importante ahorrar todo lo que pueda y tratar de realizar el mayor pago posible por este vehículo”.
McBride predice que bajar las tasas y evitar una recesión conducirá a tasas más bajas en los préstamos para automóviles, al menos para los prestatarios con perfiles crediticios sólidos. Para aquellos con perfiles crediticios más bajos, las tasas de dos dígitos se mantendrán hasta fin de año.
Robert Frick, economista institucional de Navy Federal Credit Union, un banco para militares, dijo que si bien cree que el recorte de tasas afectará los préstamos para automóviles, no sucederá de inmediato y la gente podría terminar con un mayor crédito. Los puntos se benefician primero.
Según la empresa de pruebas, revisión y comparación de automóviles, los préstamos para automóviles nuevos actualmente promedian el 7,1 por ciento, mientras que los préstamos para automóviles usados promedian el 11,3 por ciento.
Esas tarifas, todavía altas, han mantenido a muchos compradores al margen, esperando que bajen las tarifas. En parte como resultado, las ventas de automóviles nuevos en Estados Unidos crecieron apenas -2,4 por ciento hasta junio.
Los altos precios y tasas han provocado retrasos en los pagos e incumplimientos en los préstamos para automóviles, especialmente entre personas con malas calificaciones crediticias. Debido a esto, explicó Frick, muchos prestamistas intentan mantener las tasas altas para cubrir pérdidas potenciales.
“Las tasas bajarán, pero no debemos esperar que bajen muy rápidamente”, añadió.
Frick sugiere esperar a que la Reserva Federal reduzca aún más las tasas si es posible, especialmente si se compra un automóvil usado.
Jeff Schuster, vicepresidente de investigación automotriz de Global Data, dijo que duda que los modestos recortes de tasas de la Reserva Federal impidan que muchos compradores se mantengan a menos que los fabricantes de automóviles ofrezcan sus propios préstamos a bajo interés y otros descuentos.
“Creo que serán necesarios algunos recortes más antes de que veamos un alivio significativo para los consumidores”, añadió.
¿Qué pasa con la inflación y el mercado laboral?
Los precios al consumidor aumentaron un 2,5 por ciento en agosto respecto al año anterior, frente al 2,9 por ciento en julio, la quinta caída anual consecutiva y la lectura más lenta desde febrero de 2021.
La contratación aumentó ligeramente en agosto y la tasa de desempleo cayó por primera vez desde marzo. Los empleadores agregaron 142.000 puestos de trabajo, frente a 89.000 en julio. La tasa de desempleo cayó al 4,2% desde el 4,3%, el nivel más alto en casi tres años.
Estos signos sugieren que el mercado laboral, aunque se está enfriando, se mantiene estable.
El ritmo de los recortes de tasas de la Fed después de septiembre dependerá en parte de lo que suceda con la inflación y el mercado laboral en las próximas semanas y meses.
